2010年,浙江辖区期货公司在监管部门的大力推动和各家经营机构共同努力下,商品与股指期货并重,做好经纪业务的同时积极探索创新,总体发展质量得到进一步提升。

盈利能力继续增强,专业投资者占比增加

截至2010年底,浙江辖区(不包括宁波)共95家期货经营机构,其中期货公司12家,期货营业部83家,营业部数量较上年增加9家,12家期货公司客户保证金存量260亿元,较上年增长56%,全年共代理期货交易额49.6万亿元,较上年增长111%。

在保证去年水平和代理交易额继续提高的同时,浙江辖区期货公司的资本质量和盈利能力也得到进一步提升,公司整体实力显著增强。

据统计,截至2010年底,浙江辖区期货公司的注册资本总额和净资本总额为19.5亿元与31.4亿元,较2009年增长43%与51%;12家公司共实现手续费收入19.7亿元,净利润超过5亿元,较2009年分别增长30%和23%,分别占全行业的18.7%和19.7%。

在自身实力增强的同时,浙江期货行业服务实体经济的功能也得以更充分发挥,辖区公司客户中产业投资者参与度进一步提高。目前浙江辖区公司有法人客户6000多户,近80亿产业资金参与期货市场,法人开户数和权益均占辖区总数的三成以上,法人客户全年成交额达3.8万亿元。

此外,从数据上看,浙江期货市场总体呈现两个新的发展趋势:首先,投资者结构继续优化,整体资金实力和专业素质明显提高。据统计,浙江公司权益在50万元以上的客户近7000名,这些客户的权益占浙江辖区总权益的九成左右。其次,市场资源日益向部分公司集中。统计显示,综合排名前四位的公司在客户保证金、代理交易额、手续费收入和净利润等方面,分别占浙江辖区总额的59%、51%、52%和64%。

商品股指两手硬,专业服务引客户青睐

法人客户数量增长数据表明,浙江期货公司在服务实体经济和产业经济方面的优势在过去的一年中继续得以体现。与此同时,浙江期货公司在过去的一年中,一方面努力保持商品期货市场传统优势,另一方面积极开发股指期货市场,在两个市场中都取得了良好的成绩。

2010年,南华期货客户保证金权益将近40亿元,净利润超过8000万。“在做好传统商品期货的同时,将在商品期货上积累的经验应用到股指期货上,为投资者提供更加专业的服务。”南华期货总经理罗旭峰在谈到2010年公司经营策略时,如是表示。

罗旭峰认为,金融期货推出后,一些金融行业发达的地区有着更好的发展环境。“通过加强在这些金融发达城市的市场营销和投入力度,公司获得了期指带来的不错收益。”

“股指期货上市以后,为应对这一变化,公司的经营策略也在发生转变。”中大期货总经理鲁峰告诉期货日报记者。目前,中大期货专门成立了证券事业部,由专人负责金融期货业务开展。鲁峰表示,在公司发展中,中大期货将稳定商品期货,加快股指期货,开发新产品,开发更多机构客户。“这样公司才能在这个市场处于不败之地。”　新世纪期货总经理徐根雪告诉记者,公司对股指期货品种十分重视,4年前就开始着手准备。股指上市后,公司又进一步加强了部署,提高专业水准和服务质量。他认为,商品期货和股指期货对公司同样重要。“商品期货好比大哥,风华正茂,尽显魅力,股指期货好比小弟,年轻气盛,后来居上。虽然我们更爱小弟,但同时我们也要关照大哥的成长。”

有券商股东背景的期货公司也并未躺在股东提供的“温床”上等候股东送来“免费午餐”,而是积极在与股东单位深入合作,积极探索新的客户服务模式。

作为浙江本地券商浙商证券控股的公司,浙商期货在2010年取得了优异的成绩。2010年年底公司客户权益25亿元,同比增长45.08%,实现税后净利润6677万元,同比增长47%。12月底,公司增资至5亿元申请正式获准,跻身国内注册资本规模第一梯队。

浙商期货总经理胡军告诉记者,目前浙商期货的收入中,仍以商品期货代理为主,但股指期货的意义不仅仅是为公司带来更多收入、扩大市场规模那么简单,更重要的是改变了公司的经营理念,迫使期货公司更快向现代金融企业转变。她指出,股指期货成功上市,标志着我国期货市场进入了一个新的发展阶段,公司在开展股指期货业务的过程中,做了大量的投入,也取得了不错的效果。

“股指期货的上市是券商系公司的希望所在。在股指期货上市前的几个月,信达期货在完善制度,全面培训方面做了充足的准备,走访了大量潜在客户。”信达期货总经理邓强告诉记者,信达期货2010年客户保证金水平超过15亿元,利润超过了3000万元,股指期货带来的收益在其中占据不小的比重。

不过,他也强调,实际上股指期货和商品期货对期货公司发展的贡献是不能分开计算的,公司对商品期货的重视也是始终如一的。“只是作为新产品,公司在特定阶段在股指期货上花费的精力多一些。”

邓强认为,浙江系期货公司总体上没有大券商背景,在股东方面获得支持力度无法和一些大型券商相比。正因为如此,浙江期货公司更有危机感,更有开拓性。