经历多次大小金融危机的洗礼之后，人们开始对“风险”有了更全面的认识。对于部分人谈“风险”色变态度来说，作为期货从业者，我们不得不去拥抱风险，与风险共舞。很多人把风险比喻成永不能驯服的野兽，平时温顺的时候还可能冲你卖萌。而当你觉得可以把他当做萌宠，可以驾驭的时候，它却兽性大发，让你损失惨重。所以面对这难以琢摩的野兽，我们要与之共舞就需要把它放进“笼子”，这个笼子就是理性的管理。4月12日举办的第八届分析师论坛，将系统而全面的阐述如何管理风险，从而让风险更好的服务于实体经济，笔者不再累述，以下笔者仅从公司层面，阐述对期货经纪业务风险的认识。

一、期货经纪业务的风险

在金融国际化和金融服务不断创新的背景下，期货公司经纪业务的风险管理凸显的尤为重要。通常期货公司面临的风险主要有法律风险、经营风险、技术风险三大类。

以经营风险为例，主要包括市场营销风险、业务办理风险、交易风险、结算风险、财务风险。

1、市场营销风险

期货工作人员虚假承诺、未按要求对投资者进行风险揭示而引发的信用风险和法律风险；期货工作人员开发的客户无从事期货交易的能力，不满足适当性原则等。

2、业务办理风险

期货工作人员在开户过程中未严格履行审查义务，导致客户开户资料存在未签字、资料不全、签名或签章被仿造、开户人没有授权等情况，由此可能导致交易纠纷、客户资金被盗用等风险。

3、交易风险

错误的执行客户交易指令的面临的赔偿风险；期货公司强行平仓时机、仓位不合理可能引发客户纠纷的风险等。

4、结算风险

客户保证金比率设置过小,行情波动较大时客户保证金账户出现穿仓的风险；结算数据与交易所数据或公司财务数据不一致引发的风险等。

5、财务风险

客户保证金被挪用引发的法律风险；期货公司缺乏净资本动态监控和资本补足机制，导致不能满足期货风险监管指标要求的风险等。

二、期货经纪业务的风险管理

1、构建风险控制管理制度体系

期货公司风险控制的核心是企业制度的制定及执行。在制度设计层面，应当注意内部机构责权分明、相互制衡，在此基础上，完善岗位责任制度，建立岗位操作流程和工作标准，对重点岗位和重点业务要重点监控和稽核。

2、完善动态风险监控机制

期货公司应建立科学的风险监测反馈系统，贯彻“净资本为核心”的考核体系。期货公司应建立与法律法规、公司规章制度对应的风险防范预警机制，运用各种指标，借助技术手段，对可能面临的各种风险进行提前预防、控制和管理。

3、发挥有效监督,确保制度执行到位

期货公司的合规稽核部门应在首席风险官的指导下开展工作，具有独立性、权威性的管理部门。同时，期货公司应组织不定期抽查、专项检查, 强化内部责任追究机制，确保公司制度建设落到实处。

4、强化员工合规意识,开展形式多样的合规培训

员工是风险控制的主体,期货公司要通过学习公司的各项制度把合规文化根植到各个岗位、贯彻与业务流程的各个环节。公司要采取多种形式进行培训、交流,加强对新员工的入职教育、鼓励员工参与监管部门组织的风险研讨会。另外，由于金融市场的复杂性和多变性,要求期货公司不仅对员工进行知识培训,还应该对员工的职业道德,科学的价值观进行培养。

综上，我国的期货公司经过了二十多年的发展，内控机制基本健全，但是由于历史原因，还存在一系列的问题。在行业竞争日趋激烈、新业务不断涌现的条件下，期货公司应该积极应对，建立更为科学的风险控制机制，打造自身品牌，为促进我国金融市场的良性发展做出自己的贡献。