期权买入宽跨式策略是一种在期权市场中的交易策略，也被称为宽跨式多头策略。这种策略通常涉及同时购买两个不同行权价的期权合约，且这两个期权的到期日相同。这两个期权合约分别是购买一份较低行权价的认购期权（买入低行权价的期权）和购买一份较高行权价的认沽期权（买入高行权价的期权）。

具体而言，宽跨式策略的组成如下：

1.买入低行权价的认购期权： 投资者以相对较低的行权价购买认购期权，这使他们有权在到期日购买标的资产。

2.买入高行权价的认沽期权： 同时，投资者以相对较高的行权价购买认沽期权，这使他们有权在到期日卖出标的资产。

这两个期权的到期日通常相同，这就构成了一个宽跨式策略。宽跨式的名称来自于所选行权价之间的"宽度"，即两者之间的差异。

盈利和亏损情况：

最大亏损：亏损主要发生在标的资产价格在两个行权价之间波动，超过投资者支付的期权费用。最大亏损是支付的期权费用。

最大盈利：最大盈利通常在标的资产价格远离两个行权价时发生，因为此时认购期权和认沽期权的价值都会增加。最大盈利是无限的，因为标的资产价格在理论上可以上涨或下跌到任意水平。

这种策略通常被用作对标的资产价格波动的中性或谨慎看法的一种手段，因为投资者期望标的资产价格在两个行权价之间波动，而不会显著上升或下降。

宽跨式策略的应用：

1、以140的价格买入橡胶看涨期权（执行价13700）一手，那么以未来价格为横轴，盈亏点数为纵轴，盈亏走势如图：

2、以253的价格买入橡胶看跌期权（执行价12900）一手，那么以未来价格为横轴，盈亏点数为纵轴，盈亏走势如图：

3、组合盈亏（到期收益）走势：以到期价格为横轴，盈亏点数为纵轴，盈亏走势如上图。而具体盈亏数值可以参考上表，其中当期权到期时，期货价格大于12900，小于13700时，组合亏损全部权利金。

宽跨式期权策略在实体中的应用可以根据对市场走势的看法和风险偏好有所不同。以下是一些可能的应用场景：

1.市场中性看法： 投资者认为标的资产的价格在未来会保持相对稳定，不会大幅上涨或下跌。这时，宽跨式策略可以用来赚取标的资产价格波动的一部分。

2.波动率预期低： 当投资者认为标的资产的未来波动率较低时，宽跨式策略可以是一种适用的选择。这是因为宽跨式策略涉及购买认购和认沽期权，对于波动率的敏感度相对较低。

3.保护性策略： 宽跨式策略也可以被用作保护性策略，以对冲标的资产的下跌风险。如果投资者持有标的资产，但担心未来价格可能下跌，他们可以实施宽跨式策略，以减缓潜在的损失。

4.收益增强： 在某些情况下，投资者可能在认为标的资产未来会有较小幅度的上涨时实施宽跨式策略，以增强投资组合的回报。

5.套利机会： 宽跨式策略在某些市场条件下可能产生套利机会，尤其是在期权市场中存在定价不一致或误差时。

需要注意的是，宽跨式策略并非适用于所有市场情况，而且它可能涉及较高的交易成本。投资者在使用这种策略时应仔细研究市场条件、期权合约的特点以及整体风险和回报。