【导语】型钢下游消费领域主要集中在钢结构加工、机械制造、幕墙、电力电网、汽车、造船等行业。2024年总需求量增速趋缓，主要是受下游资金偏紧张，部分行业发展受阻所致。2025年，钢结构、电力、汽车以及造船行业对型钢市场需求呈现推动作用，其他行业特别是幕墙由于投资放缓等因素，需求下滑明显，整体需求或呈现窄幅增量。根据卓创资讯模型测算：预计到2025年，中国国内型钢下游消费量为5331.97万吨，同比增加19.46万吨，增长幅度为0.37%。

2024年，国内型钢下游消费量减少。根据国家“十四五”规划目标，至2025年底，全国钢结构年使用量预计将达到1.4亿吨，装配式钢结构建筑在国内新建建筑面积中的占比将突破15%。尽管中国住宅钢结构装配化水平较低，钢结构市场仍具备较大的发展潜力。作为“十四五”规划收官前的一年，2024年钢结构市场的发展速度相对稳定。然而，由于板材等替代品价格较低，钢结构对型钢的需求带动效应减弱。此外，幕墙和电力行业的需求也出现收缩趋势。另一方面，国内汽车行业保持健康发展，产销数据表现优异；造船和机械行业亦展现出良好的运营态势，有力地弥补了其他行业需求收缩带来的影响。根据卓创资讯数据测算，2024年型钢的国内下游消费量为5312.51万吨，相较于2020年减少36.67万吨，相较于2023年减少36.85万吨。

2025年，根据卓创资讯调研多数下游工地将在3月份集中开工，全年整体需求量将如何变化？钢结构、基建以及机械行业将如何发展，将从以上三类行业来分析型钢需求变化。具体分析来看：

钢结构行业：受替代品挤压影响，所需型钢用量增速或趋缓

在中国钢结构领域，中国钢结构协会于2021年发布的《钢结构行业“十四五”规划及2035年远景目标》提出：到2025年底，全国钢结构用量达到1.4亿吨左右，占全国粗钢产量比例15%以上，钢结构建筑占新建建筑面积比例达到15%以上。2024年预测钢结构产量或增至12488万吨，对应型钢需求量预测值为2747.36万吨，预计到2025年，钢结构产量在1.4亿吨左右，对应型钢需求量将在2802.31万吨，需求增速有所趋缓，主要是板材新增产能较大，在钢结构方面明显挤压型钢市场的需求。

基建行业：托底作用持续，所需型钢用量或窄幅波动

在基础设施建设投资方面，可以分为两大领域：新型基础设施（如电力电网）和传统基础设施（如铁路、桥梁等）。自2022年开始，电力电网工程投资增速完成度较高，未来增速或高位回落；传统基建或维持低增长，地方债压力依旧构成对地方政府投资的约束。

根据我国提出的2030年实现碳达峰、2060年实现碳中和的双碳目标，随着新质生产力快速发展，新型城镇化和乡村全面振兴深入推进，未来一段时间内我国能力电力消费仍旧保持增长趋势。预计到2030年、2060年，我国非化石能源消费比重分别达到25%、80%，电能占终端能源消费比重分别达到35%、75%，电网建设投资作为配套建设得到同步完善。但考虑到2022-2024年电网工程完成投资额高速增长，因此预测未来几年内，电网工程投资增速或出现高位回落趋势，电力电网对型钢的需求预计保持稳定增长的趋势，但其增长幅度会逐步下降，并最终进入稳定发展期。

在国内外经济环境不确定性增加及财政赤字和债务水平上升的影响下，政府或将缩减基础设施项目的投资以维持财政健康。伴随城市化进程放缓，新型城市建设和既有城市设施的扩张需求预计将有所减弱。预计未来三至五年内，以铁路、公路、桥梁为代表的传统基础设施建设将维持低速增长态势，更加聚焦于高质量发展，包括补足短板、存量资产的改造更新及智能化升级等。在此背景下，型钢的需求预计将保持稳定，但爆发式增长的机会有限。

未来，基础设施建设项目的论证和审批时间会拉长，以中央财政为主的支出特点会严格管控新增项目，传统以某个省为主的基建项目审批难度会更大，而统筹和事关区域发展的大基建项目或成为主力。从基建项目的结构上看，交通运输、仓储和邮政业建设中铁路项目投资或保持偏高速增长，公路项目投资或相对偏弱；水利、环境和公共设施管理业中水利管理业或保持高增长，而公共设施管理业增速或受益于城市改造行动增速明显回暖；电力、热力、燃气及水生产和供应业或保持稳定增长趋势。

机械行业：2025年增速可观，对型钢需求存提振效果

在机械行业，型钢消费呈现先增后缩量的趋势，未来发展增量压力偏大。近年来，工程机械受经济大环境偏弱影响，国内市场表现低迷，随着宏观调控力度的加大，政策效应叠加发力，特别是大规模设备更新将为工程机械释放有效的市场需求，工程机械行业的发展环境将稳步改善；同时海外市场对中国机械刚性需求不断增加，成为拉动机械消费增量的主力军。长期来看，工程机械行业经济运行总体上将继续保持企稳恢复、稳中有进态势，但考虑到冷弯型钢对角槽的替代效应，2025-2027年预计年均增长率在0.5%-1%左右，型钢所用量或呈现增加趋势。

综合分析来看：钢结构发展仍旧是型钢需求的主力军，基建行业托底效果将持续显现，机械、造船等行业进入新一轮复苏周期，预计2025年型钢需求将呈现缓慢回升趋势。

（卓创资讯 边晓伟）