日内交易内参

IF1707：3460-3510区间操作。

IH1707：逢高2435试空，止损2445。

IC1707：逢低5935多，止损5900。 

T1709：观望为主，压力95.60 

Cu1708：46000附近做空，目标45000附近，止损46400。 

镍1709：空单站上22均线就出局，短线以逢低做多为主，快进快出，如果站上22均线可持有。 

AU1706:279.4空，目标278.5，止盈278.7；

AG1706:4031空，目标4000，止盈4005。 

铁矿石1709:437空，止损443，目标420 

j1709:逢高抛空，支撑1400压力1450

jm1709:逢高抛空，支撑900压力950  

螺纹1710:3080多 止损3050 

PTA1709:短空操作，止损4900 

甲醇1709:2330多，2310止损；

沥青：2300空，止损2320 

豆粕1709:2650至2700区间震荡；

菜粕1709:2230至2280区间震荡。 

Y1709： 6000抛空，止损6070；

P1709： 5350抛空，止损5420

OI1709： 6500抛空，止损6570

白糖1709:日内尝试6500附近多，有效破位止损。

棉花：15000附近建多。

日内交易策略

1、金融  

期指：上周以上证50为代表的蓝筹股回调，中小创反弹。周五证监会核发6家IPO，募集资金34亿元，数量减少募资增加，整体IPO有所减少，短期有助于改善市场的预期。目前市场两融低位，成交清淡，整体维持宽幅震荡局面。

IF1707：3460-3510区间操作。

IH1707：逢高2435试空，止损2445。

IC1707：逢低5935多，止损5900。 

50ETF期权：昨日50ETF尾盘跳水，下跌0.2%至2.46。总成交量为539725张，减少206937张，PCR（put/call ratio）为68.01%，指标显示短期走势中性偏乐观，六月认购平值期权隐含波动率为10.27%，认沽隐含波动率为12.13%，目前期权认沽认购隐含波动率价差减少，预计短期走势呈中性。 

期债：周五央行逆回购净投放2500亿元，当日有2070亿MLF到期。银行间资金面略有收敛，资金利率多数上行。现券交投明显趋淡，收益率小幅上扬。国债期货低开震荡小幅收跌。当前，市场情绪的阶段性缓和导致债市出现反弹。但是在金融去杠杆基调未变、经济尚未出现快速下滑的情况下，资金面恐维持紧势，后市预计仍以震荡整理为主。

T1709：观望为主，压力95.60 

2、金属

沪铜：6月16日LME铜库存减50吨至268450吨。上周五美国经济数据全军覆没，美元延续跌势，基本金属早盘虽惯性冲高，但受制上方均线压制，纷纷出现高位回落态势，即便盘中表现稍强品种也表现出多空博弈迹象。截止收盘，再录得涨跌互现。技术面，沪铜上周出现一波下跌走势，后市有继续向下的可能。日内操作建议，逢高做空。

Cu1708：46000附近做空，目标45000附近，止损46400。 

镍：现货金川上调，成交量极少，电镀合金厂拿货积极性不足。俄镍贸易商出货积极，钢厂拿货情况尚可。基本面没有什么改变，上游镍矿库存增加，下游不锈钢情况有一定改善，价格有反弹，这对镍价有一定利好。从技术面来看MACD，KDJ都是做多信号，建议投资者空单站上22均线就出局，短线以逢低做多为主，快进快出，如果站上22均线可持有。

镍1709：空单站上22均线就出局，短线以逢低做多为主，快进快出，如果站上22均线可持有。 

黄金白银：马克龙阵营大获全胜。脱欧谈判即将于周一开启，预计在2019年3月底结束并达成一份脱欧协议。法国议会选举结束。上周五日盘沪金1712下跌2.8，跌幅0.99%，收于279.35；沪银1712下跌50，跌幅1.22%，收于4038。外盘方面黄金白银上涨，COMEX黄金现报价约1256美元/盎司，上涨0.11%；COMEX白银现报价约16.755美元/盎司，上涨0.23%。

AU1706:279.4空，目标278.5，止盈278.7；

AG1706:4031空，目标4000，止盈4005。 

3、黑色

铁矿石：普氏涨0.95至55.6美元，青岛港PB粉现货涨2元至427元/吨，成交一般，港口库存减少175万吨至14236万吨，国产矿当前受成本及政策影响，产量减少明显，但由于比进口矿价高，钢厂采购意愿不强，上周钢厂产量继续上升，螺纹厂库库存上升，社会库存继续下降，但降幅进一步趋缓，说明当前供需面正在发生转变，而螺纹走弱，将对整个黑色系再次形成利空影响。铁矿日内压力442.5，支撑412.5，短期继续维持区间震荡可能性较大。

铁矿石1709:437空，止损443，目标420 

煤焦：国内焦炭现货市场走弱，华北、东北补降50，市场观望氛围浓；下游方面，钢坯、成材价格继续高位回落，钢厂生产情绪弱；焦煤方面，华东部分焦煤大幅补降，焦企仍有盈利空间；期货方面，焦炭主力合约增仓反弹；综上，短期焦炭价格继续启稳可能性较大。

j1709:逢高抛空，支撑1400压力1450

jm1709:逢高抛空，支撑900压力950  

螺纹：上周社会库存继续回落，降幅有所放缓，不过目前进入消费淡季符合季节性规律供给端高炉开工率继续反弹，现货市场方面，唐山钢坯价格持稳，各地螺纹钢现货市场价格稳定，目前钢厂利润仍处较高水平导致产量有回升预期，而期货价仍保持较大贴水，螺纹主力短期震荡偏强运行，建议回落试多

螺纹1710:3080多 止损3050 

4、能化

PTA:原油偏弱运行，PTA成本端走低，目前PTA去库存明显，社会库存较低，产业链供需结构利多价格。但整体商品大格局偏空和原油偏弱压制上涨空间，总体PTA围绕4700-5000区间为主。短线成本下跌后价格或回调，投资者短线短空操作。

PTA1709:短空操作，止损4900 

甲醇：开工率回升，MTO开工率持稳，库存小幅回落，市场供需矛盾依然较大，短期低位运行，多单可轻仓跟随；

甲醇1709:2330多，2310止损；

沥青：开工率回落，但库存小幅上涨，需求未有明显放量，受梅雨天气影响，短期需求放缓，期价小幅受压，今日恐继续低位震荡，空单可轻仓尝试；

沥青：2300空，止损2320 

5、农产品

粕类：美豆探底回升，短期震荡为主，等待方向选择。美豆天气是目前市场关注的焦点。国内粕类变化不大，进口大豆集中到港，油厂开工小幅回升，现货需求端有所好转，但整体现货压力仍大，压制盘面价格。短期跟随美盘震荡，关注美豆天气变化和国内需求。

豆粕1709:2650至2700区间震荡；

菜粕1709:2230至2280区间震荡。 

油脂主力： NOPA压榨高于预期以及美豆出口表现良好支撑美盘，天气市进行中，预计下跌空间有限；船调机构数据表现需求不佳，第三季度棕榈油季节性增产， 目前市场对产量的恢复情况仍然存疑支撑马盘反弹； 国内油脂库存压力有所缓解。短期市场波动加剧，操作建议谨慎，未入场者操作上建议反弹抛空为宜。

Y1709： 6000抛空，止损6070；

P1709： 5350抛空，止损5420

OI1709： 6500抛空，止损6570

白糖1709：外糖走势比国内更弱，基本面全球产量增加，预计17/18年度产销缺口进一步缩小，多家机构预测过剩300万吨，最大进口国中国严格限制进口，加增95%关税。国内中长期基本面从平衡，到逐步转向偏空，白糖正式进入震荡回调阶段，重心逐步下移。国内外的情况是不一样的，外糖过剩，国内一直是有供需缺口，需要进口弥补，一旦收紧进口，加大打击走私力度，国内走势相对国外抗跌，09下方支撑在6500附近，远月更加偏弱。

白糖1709:日内尝试6500附近多，有效破位止损。

棉花1709:美棉一路走低，国内主要是国储拍卖，现货价格一直稳定在16000附近,目前拍卖成交已达140万吨以上，企业采购国储为主，拍卖价格高于期货，优质棉较为抢手。棉花价格补贴三年一改，定18600不变，各地新苗生长状况一般。棉花总体处于15000-16000宽幅震荡区间，逼近下轨15000关键位置，建议中线多单逐步建仓，棉花难有单边下跌行情.

棉花：15000附近建多。