【宏观】

周一美洲时段，加拿大公布数据显示，加拿大4月批发销售月率为0.1%，低于预期值0.5%，高于前值-1.0%。德国5月生产者物价指数PPI年率为-2.7%，高于前值-3.1%。日本5月商品贸易帐为逆差-407亿日元，大幅低于前值顺差8232亿日元。

【外汇】

周一美洲时段美元指数延续微弱回落走势，下至93.60附近微弱震荡，整体波幅较弱短期内美元指数继续震荡盘整的可能较大，中长期持续震荡走强的可能较大。 

【股指】

周一沪指收涨，未能收复2900点。期指走高，合约间价差扩大。英国退欧公投事件，为当前市场最大的不确定性因素，建议投资者空仓观望。

【金属能源化工】

黄金：周一美盘时段COMEX黄金受到美元指数回落影响，微幅上扬至1295附近，日内存在再次上测1300的可能，短周期贵金属受到多方因素刺激持续强势震荡盘整，中长线整体逐步震荡走弱的可能较大，操作方面建议前期高位空单继续持有。 

白银：周一美洲时段COMEX白银再度微幅上扬，再度在17.50附近微弱震荡，短周期贵金属受到多方因素刺激持续强势震荡盘整，中长线整体逐步震荡走弱的可能较大，操作方面建议前期高位空单继续持有。 

周一美洲时段，加拿大公布数据显示，加拿大4月批发销售月率为0.1%，低于预期值0.5%，高于前值-1.0%。德国5月生产者物价指数PPI年率为-2.7%，高于前值-3.1%。日本5月商品贸易帐为逆差-407亿日元，大幅低于前值顺差8232亿日元。沪镍：镍现货平均价71,250元/吨。夜盘伦镍9,215美元/吨。LME镍库存385,908吨。山东镍铁 （FeNi1.5-1.8）2225元/吨，持平。沿海港口菲律宾矿（NI:1.5%-1.6%, FE:25-30%,H2O:30-35%）报价235元/吨，持平。金川镍出厂价71500元/吨。关于有色金属收储的消息刺激镍价反弹，但下游不锈钢的需求依旧疲弱。9月沪镍价格维持区间震荡格局。如果镍价突破73000，交易上可短多。目前9月合约技术压力位75000元/吨，技术支撑位69000元/吨。

动力煤: 重要数据：

20日，三峡流量22500立米，环比增。秦港库存354，环比降。锚地17，预到6，环比降。

20日，CCI5500指数396元，TC1609合约升水17元。CCI进口折盘面396元， TC1609合约升水16元。

现货贸易商反映市场非常火爆，7月份涨价大概率事件，8、9月份看法不一。问题关键4+1涨价幅度和频率能否超预期，如果每月只涨10元，则期价升水20，基本反映预期。主力对后市不确定性导致操作意愿不强，价格随其他品种波动。操作上，前期多单减仓。 

焦煤焦炭：20日，普氏中挥发焦煤折盘面702元/吨，JM1609合约贴水34元/吨。

20日，天津港出口焦炭折盘面1025元/吨，J1609合约贴水170元/吨。

周末河北钢厂全面复产，市场六大之一的山钢张钢复产，成材承压。焦煤、焦炭库存继续小幅反弹，但不及15年同期。日钢焦炭下调30，二级到厂880，预计原料继续遭遇打压。操作上，等待平水附近建空单。

【农产品】

棉花：ICE棉花企稳振荡，美元走软带来支撑，但德州天气良好有利于棉花生长。中国现货指数328B报12685元/吨，涨19。6月20日抛储成交97%，成交均价12173。郑棉夜盘振荡整理，期价保持强势调整态势，调整后继续上涨概率较大，操作上背靠短期均线择机买入，设好止损。

白糖：ICE原糖小幅下跌，巴西天气改善压榨进度加快预期加大带来压力。广西南宁现货报价5710-5770元/吨，涨20。郑糖夜盘振荡整理，现货价持续上涨对609合约的支撑增强，短期关注进口数据情况，整体上涨趋势保持良好，操作上原有多单持有。

豆粕：英国留欧预期提振国际原油期价，美元承压走低，美豆油跟随回升；因生物柴油计划推迟执行，马棕榈油期价跌至5个月低点，同期出口数据疲弱，也施压棕榈油期价。连盘油脂低开高走，期价跟随外盘反弹，鉴于外盘的企稳，料内盘将受到提振，操作上建议新单保持日内偏多，已有买豆油卖棕榈油套利单可继续持有。Y1609合约支撑位5914；P1609合约支撑位5046.

油脂：英国留欧预期提振国际原油期价，美元承压走低，美豆油跟随回升；因生物柴油计划推迟执行，马棕榈油期价跌至5个月低点，同期出口数据疲弱，也施压棕榈油期价。连盘油脂低开高走，期价跟随外盘反弹，鉴于外盘的企稳，料内盘将受到提振，操作上建议新单保持日内偏多，已有买豆油卖棕榈油套利单可继续持有。Y1609合约支撑位5914；P1609合约支撑位5046.