七禾网7、就您看来，一套好的交易系统，需要包含哪些方面？

周生：一套好的交易系统，不是“预测市场的神器”，而是“管理风险的工具”。它的价值在于，让交易者在“不确定的市场”中，建立“确定的行为规则”，通过长期、一致的执行，实现“小亏大赚”的数学期望优势。大概应该包含：清晰的市场认知底层，明确的策略逻辑（入场/出场规则），严格的风险管理体系，科学的资金管理，标准化的执行流程，可迭代的复盘优化机制。

七禾网8、您在期货市场想要赚的是“趋势波段”这部分的钱，那么您觉得何谓“趋势”？在什么情况下会产生趋势？驱动趋势运行的本源动力是什么？

周生：趋势是特定时间周期内，价格沿单一方向持续运动的状态，表现为“高低点有序排列”（上升趋势：高点、低点不断抬高；下降趋势：高点、低点不断降低），本质是市场对价格方向的一致性预期持续强化。一个品种会产生趋势，应该有以下几个核心条件：

1、供需关系根本性失衡 ：供给或需求出现持续、不可逆的变化（如产能受限、需求爆发）；

2、宏观环境方向性支撑 ：货币/财政政策、地缘政治等形成一致预期（如宽松货币推升通胀预期）；

3、资金持续推动 ：机构或投机资金持续入场，强化价格方向；

4、市场情绪一致性 ：贪婪（追涨）或恐惧（杀跌）形成正反馈循环。

趋势的核心驱动是“供需关系的持续失衡”。

短期（日内-周内）可能受资金博弈、情绪波动影响；

中期（1-6个月）直接由供需失衡主导；

长期（1年以上）由产业结构或宏观周期引发的供需重构驱动。

所有其他因素（资金、情绪、宏观）最终都服务于“供需失衡→预期强化→价格趋势”的底层逻辑，当供需回归平衡，趋势自然结束。

七禾网9、在趋势跟踪中，最容易亏损的情况往往是‘刚进场就反转’的假突破。您如何通过技术指标或规则设计来过滤这些无效信号？

周生：在趋势跟踪中过滤假突破，核心逻辑是 通过“多维度验证+规则化过滤”增加信号的“确定性” ，同时用“资金管理”降低假突破的损失，这是一个取舍的问题。我大概通过以下的技术指标与规则设计方案：

1、多维度指标组合：从“单一突破”到“复合验证”，假突破的本质是“单一信号的误导”，通过 3-4个维度的指标组合，可大幅提高信号可靠性。

2、时间过滤：从“瞬间突破”到“站稳确认”，假突破的典型特征是“瞬间突破，快速反转”，通过“时间验证”可过滤大部分无效信号。

3、基本面辅助：从“纯技术”到“逻辑验证”，技术面突破若缺乏基本面支撑，很可能是假突破。结合供需数据可进一步过滤。在这方面只是做个辅助这样。

4、资金管理：用“试仓+加仓”降低假突破损失，即使通过上述过滤，假突破仍无法完全避免，需用资金管理控制风险。

七禾网10、您以技术分析为主，请问您主要用哪些技术分析方法、看哪些指标或者形态、关注多大的K线周期？

周生：核心技术分析方法：趋势跟踪为主，多维度验证为辅，我的技术分析体系以“趋势跟踪”为核心，通过“大周期定方向、小周期找入场、多指标验证、形态确认”的逻辑，构建系统化交易信号。

具体方法包括：趋势类指标20周/20日均线（核心），动量类指标MACD（辅助验证），量能类指标成交量+持仓量（真实性验证），风险类指标ATR（资金管理），K线周期选择“周线定方向，日线找入场，小时线辅助”。

我的技术分析体系不追求“预测市场”，而是“跟踪趋势、管理风险”。通过“少而精”的指标组合和“清晰的周期逻辑”，构建可执行的交易信号，最终服务于“趋势波段交易”的核心目标——抓住中期趋势，实现“小亏大赚”的期望优势。关键是将技术分析系统化、规则化 ，避免“主观判断”和“过度优化”，确保在不同市场环境下保持一致性执行。

七禾网11、请谈谈您的风险控制和资金管理。

周生：风险控制和资金管理是我交易系统的“生命线”，核心逻辑是“先确保生存，再追求盈利”。它们不是抽象概念，而是一套可量化、可执行、带纪律约束的具体规则，贯穿交易全流程。从“整体”到“单笔”的立体防护，自上而下，先确定好整体的风险，比如最大回撤或叫清盘线，再到具体的单品种单笔风险，这样控制好了单笔的风险，永远能活在市场，盈利就是等待市场的给予了。

风险控制和资金管理的本质是“用规则限制人性的弱点”——贪婪（盲目加仓）、恐惧（盲目止损）、侥幸（扛单）。风险控制确保“交易生涯不会因一次错误而结束”，是“生存的底线”。资金管理确保“在生存的基础上，最大化长期收益”，是“盈利的放大器”。期货市场的竞争，最终是“风险控制能力”的竞争。短期看，高手可能靠行情赚大钱；但长期看，能活下来并持续盈利的，一定是那些“把风险控制刻进骨子里”的交易者。

七禾网12、当账户出现大幅回撤或长时间回撤时，您是怎么应对的？如何度过回撤期？

周生：当账户出现大幅或长时间回撤时，我的应对逻辑是“先执行规则，再理性复盘，最后心态调整”，核心是“避免情绪化决策，用系统应对波动”。区分“正常回撤”与“系统失效”（找到问题根源），客观分析回撤原因 ，避免“把正常波动当成系统问题”或“忽视系统的真实漏洞”。

度过回撤期的核心原则：规则先行提前制定回撤应对预案，执行时“不带情绪”；理性复盘区分“正常波动”与“系统问题”，避免“乱改策略”；长期视角回撤是短期波动，长期收益才是目标；心态平和接受回撤是交易的一部分，避免“急于翻本”的情绪化操作。

大幅或长时间回撤，本质上是市场在“检验”交易系统的适应性。通过严格执行规则、理性复盘调整，不仅能度过回撤期，还能让系统“进化”得更适应新的市场环境。交易的长期成功，拼的不是“躲过所有回撤”，而是“在回撤后依然能保持系统的一致性，抓住下一轮趋势”。

七禾网13、您曾从事过外盘交易，就您看来，对普通交易者而言，内外盘最大的差别是什么？

周生：对普通交易者而言，内外盘的差别核心体现在“交易环境的复杂性”与“自身能力的匹配度”上，国内未开放个人直接参与境外期货交易，普通交易者通过“代理平台”开户属于“擦边球”行为，不受国内法律保护，维权难度大，其实这是最重要的。国内普通交易者参与外盘需通过“境外经纪商”（多为境外注册），存在资金出境合法性、经纪商跑路、汇率波动等风险（曾出现多起境外平台卷款跑路事件）。

内盘由证监会统一监管，经纪商需持牌经营，交易规则公开透明，普通交易者可通过正规渠道（如期货公司官网）开户，合规性有保障。资金安全是首先要考虑的问题，这也是为什么我最终选择了期货领域的原因。