宏观与产业

1，中央汇金公司资金持续涌入ETF

中央汇金公司宣布买入ETF后，资金持续涌入ETF。数据显示，在10月23日至10月27日的一周内，A股ETF净流入资金154亿元。沪深300、科创板和创业板相关ETF是资金流入最多的标的，非银金融、芯片相关ETF也获资金追捧。

2，融券保证金比例由不得低于50%上调至80%

融券新规今日开始施行。10月14日，证监会调整优化了融券相关制度，将融券保证金比例由不得低于50%上调至80%，对私募的这一比例上调到100%。随后，交易所也发布了《关于优化融券交易和转融通证券出借交易相关安排的通知》。通知称，新规实施前尚未了结的融券合约，融券保证金比例要求仍按照原规定执行。上述规定自2023年10月30日起施行。

资本市场

1，上周五国内股市

A股大幅反弹，上证指数重返3000点。盘面上，医药板块爆发，多股涨停；新能源赛道回暖，消费股走强。个股方面，北交所新股阿为特上市首日大涨1008.33%。上证指数收涨0.99%报3017.78点，周涨1.16%；深证成指涨2.14%，周涨2.09%；创业板指涨2.88%，周涨1.74%；科创50涨1.48%，周线持平；上证50涨0.88%，周涨1.08%；深证50涨2.18%，周涨2.66%；北证50涨3.98%，周涨4.19%；万得全A涨1.45%，周涨2.01%；万得双创涨1.93%，周涨2.18%。A股成交额为9661.1亿元，创近2个月新高。北向资金净买入46.68亿元，天齐锂业获净买入5.27亿元居首，山西汾酒遭净卖出4.16亿元最多。

香港恒生指数收涨2.08%报17398.73点，周涨1.32%；恒生科技指数涨2.52%，周涨3.93%；恒生国企指数涨2.04%，周涨1.83%。医药股爆发，翰森制药涨近12%，地产、科技、大消费联袂走强。大市成交914.78亿港元，南向资金净买入24.11亿港元，美团获净买入2.62亿港元居首，中国移动遭净卖出1.81亿港元最多。中国台湾加权指数收涨0.38%，报16134.61点，周跌1.86%，连跌两周。

2，上周五美股、美债与汇率

美国三大股指收盘涨跌不一，道指跌1.12%报32417.59点，标普500指数跌0.48%报4117.37点，纳指涨0.38%报12643.01点。雪佛龙跌6.71%，摩根大通跌3.63%，领跌道指。万得美国TAMAMA科技指数涨1.46%，亚马逊涨6.83%，特斯拉涨0.75%。中概股涨跌互现，比特小鹿涨18.5%，盛美半导体跌21.92%。本周，道指跌2.14%，标普500指数跌2.53%，纳指跌2.62%。

美债收益率多数收跌，2年期美债收益率跌4.6个基点报5%，3年期美债收益率跌6.8个基点报4.815%，5年期美债收益率跌5个基点报4.753%，10年期美债收益率跌1.4个基点报4.834%，30年期美债收益率涨1.9个基点报5.007%。

纽约尾盘，美元指数跌0.03%报106.579，周涨0.4%。非美货币涨跌不一，欧元兑美元涨0.02%报1.0564，周跌0.29%；英镑兑美元跌0.05%报1.212，周跌0.3699%；澳元兑美元涨0.21%报0.6335，周涨0.33%；美元兑日元跌0.51%报149.648，周跌0.13%；美元兑加元涨0.31%报1.3875，周涨1.13%；美元兑瑞郎涨0.43%报0.9027，周涨1.17%；离岸人民币对美元跌92个基点报7.3337，本周累计跌51个基点。

今日提示

18：00 欧元区10月工业景气指数与经济景气指数

商品相关信息和夜盘动向（按昨日结算价）

1，商品相关信息：

乌克兰国家石油天然气公司负责人切尔尼绍夫表示，将于2024年底停止俄罗斯天然气经由乌克兰过境运输。

2，夜盘动向：（按昨日结算价）

国内商品期货夜盘收盘多数上涨，能源化工品普遍上涨，苯乙烯涨2.56%，LPG涨1.18%，聚丙烯涨1.07%，橡胶跌2.58%，20号胶跌2.05%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.94%，焦煤涨1.37%。农产品多数上涨，豆粕涨1.2%，豆二涨近1%。基本金属集体收涨，沪锌涨1.43%，沪铝涨1.43%，沪锡涨1.05%，沪铜涨0.89%，不锈钢涨0.79%，沪镍涨0.71%，沪铅涨0.59%。

策略参考和回顾

1，金融

回调中线买入远期IM。

2，商品

回调中线买入高基差工业品，如焦煤、矿石、纯碱、玻璃等，长线配置黄金作为对冲风险的手段，或者紧盯经济边际好转对其他商品的传导，如有色中的铜铝、贵金属中的白银，化工中沥青等。农产品中，关注粕类的基差修复行情，以及近期国内主产区发生的非洲猪瘟，对远期生猪价格可能产生的影响。