股指：
1、昨日上证综指报2348.52点，上涨0.16%，沪市成交627.7亿元；深证成指报10065.47点，下跌1.04%，深市成交496.6亿元。
2、美国会参议院11日以63票赞成、35票反对的投票结果，通过了《2011年货币汇率监督改革法案》。该法案的主要内容是要求美国政府对所谓"汇率被低估"的主要贸易伙伴征收惩罚性关税。外界普遍认为，此举主要针对中国，旨在逼迫人民币加速升值。
3、佛山楼市放宽限购政策紧急喊停。在公布"放宽限购"消息后不足12个小时，佛山市住房和城乡建设管理局官网称，"为进一步征询社会各界意见，并综合评估政策影响"，决定暂缓执行上述政策。
4、国家统计局18日将发布三季度国内生产总值(GDP)数据。多方观点普遍认为：虽然全年经济增长速度仍将保持在9%以上，但是三、四季度的GDP增速将较二季度连续下降，所以四季度的宏观政策应该以稳为主、静观其变。
5、截至本周末，10月前两周公开市场到期资金高达2870亿元，因此1年期央票、28天正回购放量发行，7天正回购也在暂停一周后重新启动。昨日，上海银行间同业拆放利率(Shibor)延续10月份以来的回落走势，隔夜利率品种再度回落37.75个基点至3.4417，隔夜回购定盘利率下降39个基点至3.46.
6、小结：昨日股指高开低走，市场短期资金出走而外围资金并未入市造成。从资金面看，银行间利率企稳，央行似紧实松；政策面看汇金入市依然是明显的底部信号。虽然外围股市和经济指标并不能支持股市反转，但是预计A股再次深跌的可能性很小

橡胶：
1.      泰国农业部将采取措施支撑橡胶最低价格，鼓励胶农每年砍掉64000公顷老龄橡胶树，相当于12万公吨的橡胶。
2.      泰国洪水严重，全国四分之三地区受到影响，受灾人群高达百万。气象部门称接下去仍然有强降雨。由于洪水切断道路，发货将造成延迟。国内海南受灾严重，预计橡胶减产1.3万吨。
3.      现货市场方面，国产标一华东报价29850元/吨左右，华东地区复合胶报价3160元/吨，贸易商试探性调高报价，但沪胶乏力，现货实单商谈为主
4.      印尼20FOB进口成本折算价32060元/吨，SICOM20号近月折合进口成本为31600元/吨，进口仍然亏损较为严重.
5.      青岛保税区报价继续大幅回调，泰国3号烟片胶报价4300美元/吨，20号标胶报价4300美元/吨，20号复合胶报价4300美元/吨，观望为主，采购谨慎
6.      国内乳胶市场方面，黄春发桶装乳胶报价21700元/吨，现货市场信心不足，涨幅不明显，观望居多
7.      丁苯华东报价27300元/吨，顺丁华东报价31750元/吨。合成胶价大跌，从前期高点回落，比价逐步接近正常
小结：外围宏观不确定性依然存在，但基本面利好，国内外因受台风洪水等影响，市场对橡胶后市供应提出担忧，可能会支撑胶价。期货贴水，进口亏损等也都利好，如宏观恶劣情况得到缓解，橡胶将迎来反弹。

铜铝：
1、LME铜成交12.39万手，持仓27.9万手，减565手。铜现货对三个月贴水C19.5美元/吨，库存减4000吨，注销仓单减 4425吨。韩国库存下降较多，内外高比价带动国内进口需求。LME铝成交29.9万手，持仓83.2万手，增8478手。现货对 三个月贴水C36美元/吨，库存增13950吨，注销仓单减4075吨。铜铝成交放大。
2、前一交易日现货: 今日上海电解铜现货报价贴水50元/吨至升水70元/吨，平水铜成交价格55200-55350元/吨，升水 铜成交价格55300-55600元/吨。沪期铜延续昨日高开低走态势，现铜市场报价和成交情况也与昨日如出一辙。早市高 位成交铜价几近56000元，贴水50元左右，成交尚好，随着期盘一路下滑，升水虽有提高，但恐高抛压心理使得下游及 投机商均无意入市，成交转淡，供应充裕之态十分明显。今日上海铝现货成交价格为17040-17080元/吨，升水50-升水 80元/吨，低铁铝17100-17140元/吨，无锡现货成交价格17020-17080元/吨。

铅锌
3、LME锌成交8.9万手，持仓25.9万手，增225手。现货对三个月贴水C21美元/吨，库存减2775吨，注销仓单减2675吨 。LME铅成交5.28万手，持仓12.3万手，减1661手。现货对三个月升水回落至11.5美元/吨，库存增3675吨，注销仓单 减425吨。铅锌成交均有所放大。
4、前一交易日现货：国内现货品牌铅南方、驰宏锌锗初报在14900元/吨附近，跟铅期货合约主力平水报价，10：30之 后，由于期货下跌，在维持平水的状态下，品牌铅下调至14840-14860元/吨。市场多看空后市，接货均相对谨慎，成 交不及昨日。0号锌早市成交于15250-15300元/吨区间，对12月份贴水在20-30元/吨，午盘时随着期锌下挫，现货跟跌 至15220-15250元/吨区间，贴水缩窄至12月平水状态，1号锌成交于15200-15250元/吨区间，锌价反弹乏力下游多倾向 于持币观望，整体交投不及昨日。
综合新闻：
5.印尼PT Timah公司再次恢复锡锭出口，此前印尼冶炼商联合宣布禁止出口以防止锡价下跌，直至价格回升至25000美 元/吨以上。
结论：欧洲消息再次影响金融市场信心，金属弱势震荡。

钢材：
1．昨日国内钢材市场弱势调整。其中建筑钢材弱势下跌；热轧板市场再创年内新低。上海市场经过两日连续上涨后成交阻力变大，以观望为主。、；西北、西南主要市场受阴雨或其他因素影响，出货依旧不佳，市场价格混乱。
2. 在经历一、二季度业绩连续同比下滑后，钢铁行业三季度的整体业绩表现依然难言改观。持续高位的铁矿石价格以及下游需求端的疲软，极大压缩了行业盈利空间。沙钢股份预计前三季度业绩下降5%-35%
3.沙钢出台十月中旬价格：螺纹不动，线材下调30元/吨。河北钢铁中旬价格：螺纹下调100元/吨，线材下调100元/吨。
4.机构方面，永安增持空单，中钢减持多单。
5. 上海三级螺纹4640（-），二级螺纹4440（-），北京三级螺纹4630（-10），沈阳三级螺纹4940（-），上海6.5高线4770（-），5.5热轧4500（-），唐山铁精粉1385（-），唐山二级冶金焦1990（-），唐山普碳钢坯4180（+20）。
6. 昨唐山钢坯上涨主要因带钢出厂价格下调后成交有所好转带动。期货反弹乏力，高开低走，下游需求依然低迷，市场仍是弱势格局。

黄金：
1、斯洛伐克议会反对对EFSF进行扩容，但本周还可能进行第二轮投票，EFSF扩容前景仍具不确定性，金市投资者维持谨慎态度，加上部分基金高位获利了结，黄金温和收跌。
2、斯洛伐克议会当地时间周二投票反对对欧洲金融稳定基金(EFSF)进行扩容，EFSF在发挥新效用之前的最后障碍仍未消除。
3、标准普尔周二宣布，基于西班牙银行业及整体经济黯淡的前景，该机构对15家西班牙银行评级采取了负面操作。
4、美国10月IBD消费者信心指数录得40.3，高于9月份的39.9，亦高于预期水平的38.0。美国9月谘商会就业趋势指数较8月份下降0.41%，至100.95；8月份数据经修正后为101.37，初值为100.8。
5、SPDR黄金ETF持仓为1227.994吨（0）；巴克来白银ETF基金持仓为9954.27吨（0）。纽约证券交易所铂金ETF基金持仓为42.54万盎司（0万盎司），钯金ETF基金持仓为74.2万盎司（0万盎司）。
6、美国十年期实际利率为0.16%（+0.03）；VIX为32.86（0.16）；COMEX银库存为1.05亿盎司（0万盎司）。伦敦白银1年期拆借利率为0.14%（-0.03），黄金的拆借利率为0.53%（-0.01），上海黄金交易所延期补偿费支付：Au(T+D)--空付多；Ag(T+D)--多付空。
7、小结：欧债问题的不确定性，亚洲黄金实物需求强劲，原油止跌反弹，基金无减持，美国实际利率水平仍旧处于低位，避险情绪依旧处于高位，这几大因素均有利于黄金。

焦炭：
1、国内焦炭市场寸步难行，谨慎观望。近期钢材市场持续低迷，虽有所反弹，但焦企普遍对焦炭后市持悲观态度，前期因焦煤价格高企尚报一丝涨价心态的焦化企业节后表示能稳住目前的价格已实属不易。
2、煤炭资源税维持从量计征方式，其中焦煤资源税率为每吨8—20元，其他煤炭资源税率为每吨0.3—5元。
3、焦炭仓单280张（0），天津港焦炭场存159万吨（+1）秦皇岛煤炭库存457万吨（-3）
4、秦皇岛5800大卡动力煤平仓价900（0），临汾主焦精煤车板价1600（0），唐山二级冶金焦出厂价格1930（0），唐钢一级冶金焦到厂价2110（0），天津港一级冶金焦A<12%,S<0.6%, 出厂价2080（0）
5、小结：焦炭现货后市看空，但是目前期现达到平水，且因现货波幅小，焦炭期货自身矛盾不大，近期主要是宏观形势变化、焦煤资源税调整以及煤炭价格上涨对带来焦炭期货的影响。

豆类油脂：
1、豆类期货连续第二天巨量增仓，背景是压榨利润比较好。套保资金积极介入，豆类小幅收低。大豆增仓49720手，豆粕增仓122974手，豆油增仓41484手，棕榈油减仓84手，菜油增仓7970手。宏观风险引发豆类破位下跌，低价格，美豆的中国买盘增加。豆类油脂现货升水，豆油现货升水102，豆粕现货升水85，菜油现货升水408。夜盘CBOT大豆暴涨，因交易商在美国农业部月度供需报告前回补空头仓位。且市场传言中国买入巨量美国大豆。
2、按电子盘下午三点价格计算，大豆现货压榨利润为2.46%(巴西大豆)；1月压榨利润为-0.3%，5月压榨利润为1.43%。豆油现货进口盈利103，1月进口亏损155，5月进口亏损38。棕榈油现货进口亏损219，1月进口亏损94，5月进口亏损6。
3、广州港棕榈油现货报价7700 (-0)；张家港大厂四级豆油现货报价9100(-0)，成交清淡；张家港43度蛋白豆粕现货报价为3000 (-0)，成交清淡；南通菜籽油现货报价10100(-0)。青岛港进口大豆分销价3900 (-0)。
4、国内港口棕榈油库存54(+9.2)万吨，国内港口大豆库存662(+8.7)万吨。
5、10月11日，国产大豆拍卖结果：全部流拍。
6、菜油行情低迷，冬播面积或有所下调。
7、SGS：10月1-10日马来西亚共出口了486,882吨棕榈油，较9月1-10日的389,069吨增长25%。
8、有报道称：南美的干旱天气将导致大豆和玉米的播种延迟。
9、美国大豆和玉米出口升水持稳，因供应清淡。
10、USDA：截止10月6日的一周，美国大豆出口检验2338.7万吨，市场的预测区间为(1000-2100)万吨。
11、USDA：截止10月9日当周，美国大豆的收割率为51%，之前一周为19%；优良率为56%，之前一周为54%，去年同期为64%；
12、注册仓单数量如下：豆油15768手(+100)，大豆24325手(+0)，豆粕13678手(+3000)，菜籽油1273手(+0)，棕榈油0手(+0)。
13、中粮等现货企业在豆粕上增空单32366手，在豆油上增空单5827手，在大豆上增空单1553手，在棕榈油上平空单2536手，在菜籽油上平空单1手。
小结：买盘强劲，基本见底(排除宏观风险)。

PTA：
1、原油WTI至85.81（+0.4）；石脑油至871（-1），MX至1256（+9）。
2、亚洲PX至1565（+8）美元，折合PTA成本9061元/吨。
3、现货内盘PTA至9600（-10），外盘1236（+2），进口成本9822元/吨，内外价差-222。
4、PTA装置开工率96（-3）%，下游聚酯开工率87.4（+0）%，织造织机负荷70（+1）%。
5、江浙涤丝产销适度回落，多数7-9成，部分稍高仍能做平或略超，少数较低5-6成，涤丝价格总体稳定。
6、中国轻纺城面料市场总成交量720（+5）万米，其中化纤布632（+2）万米。
7、PTA 库存：PTA工厂0-4天、聚酯工厂5-10天。
由于下游观望情绪滋生，买家对PTA追涨乏力，昨盘中TA回升受阻阴线报收，但PX持续反弹，PTA成本支撑力度加强，短期可能以振荡偏弱为主。

棉花：
1、11日主产区棉花现货价格：229级新疆21743，328级冀鲁豫19839，东南沿海19750，长江中下游19639，西北内陆19510。
2、11日中国棉花价格指数19936(-9)， 2级21396(-9)，4级19058(+1)，5级17233(-0)。
3、11日撮合11月合约结算价19760(-25)；郑棉1205合约结算价20540(+70)。
4、11日进口棉价格指数SM报123.22美分(+1.54)，M报117.88美分(+0.9)，SLM报116.47美分(+1.06)。
5、11日美期棉ICE1112合约结算价103.47美分(+0.13), ICE库存16233(-25)。
6、11日下游纱线CYC32、JC40S、TC45S价格分别至27550（-50），32470（-0），23700（-80）。
7、11日中国轻纺城面料市场总成交量720(+5)万米，其中棉布88(+3)万米。
8、11日计划收储24300吨，实际无成交；本年度收储累计成交470吨。
  现货方面，棉价继续小幅下跌，尽管时处秋季传统需求旺季，但市场信心不足需求难以恢复；外棉方面，ICE期棉微幅收高，等待美国农业部供需报告。短期郑棉CF1205成交重心仍可能会小幅振荡上移，但实质性好转仍有一定难度。
LLDPE：
1、连塑现货近期调整，现货暂时将维持弱势，但进一步下跌难度较大。
2、华东LLDPE现货价区间9450-9750。LDPE华北市场价12150(-0)，HDPE华北市场价11520（+0），PP华北市场价12100（-100）。石脑油折合连塑生产成本约10159。
3、隆众报东南亚进口LLDPE中国主港价1245（-0)，折合进口成本10523，而易贸报东北亚LLDPE韩国进口CFR主港均价1324美元，折合进口成本10054元/吨。华东进口的LLDPE价格为9400-9800元/吨。前期进口盈亏尚可，吸引后市进口，限制涨幅。
4、交易所仓单量40246（-249）。后市若持续下跌，仓单流出将拖累连塑现货。
5、目前连塑国内现货价格仍然疲软，由于前期7月份期货价格上涨，加之欧洲需求疲软，8-9月进口量维持高位，将拖累后市行情持续疲软，但是超跌之后连塑亦有反弹动力。
pvc：
1、东南亚PVC均价975美元(-0)，折合国内进口完税价为7721。
2、远东VCM报价815美元(+0)。
3、华中电石价3825（-0），西北电石价3500(-0)，华北电石3890(-0)。
4、电石法PVC：小厂货华东市场价6838-6888，大厂货华东市场价6888-6900；
乙烯法PVC：低端华东市场价7050-7100，高端华东市场价7150-7300。
5、华东32%离子膜烧碱价格925（+0)，华北离子膜烧碱815（+0）。
6、折合成月均期限价差，1201合约（PVC1109-广州电石法市场价）-127.42。
7、交易所仓单维持7141张不变。
8、近期电石价格大跌拖累PVC走势，目前市场情绪仍悲观，现货端成交清淡。昨天部分地区PVC仍阴跌不止，结合PVC本就供过于求的事实，可以判断，PVC仍难改弱势。考虑PVC目前的价格已处低位，我们认为继续下行空间也不大，建议空单可谨慎持有。
燃料油：
1、原油期货收涨，美国声称伊朗阴谋杀害沙特驻美大使的消息支撑油市；国际能源署首席经济学家称全球石油需求可能较预期强劲,尽管美国和欧洲经济成长放缓。
2、科威特石油行业发言人称，科威特海关罢工尚未影响油品装运。
3、美国天然气收涨，因预期未来天气将变得寒冷，增加取暖需求。
4、亚洲石脑油价格周二触及三日低点,裂解价差连续第八日下跌,降至四个月低位。由于现货需求有限,令供应充沛。
5、伦敦Brent原油（11月）较美国WTI原油升水24.92美元（+1.38）。WTI原油次月对当月合约升水比率为0.23%（+0.02%）； Brent 现货月升水2.42%（+0.31%）。
6、华南黄埔180库提估价4910元/吨（+0）；上海180估价5050（+0），舟山市场5055（+0）。
7、华南高硫渣油估价3975元/吨（+0）；华东国产250估价4530（+0）；山东油浆估价4230（+0）。
8、黄埔现货较上海燃油12月升水123元（-9）；上期所仓单102500吨（+0）。
小结：美国声称伊朗阴谋杀害沙特驻美大使的消息支撑油市，Brent现货月升水继续走高。亚洲石脑油实货跨月逆价差处于1个半月低位，裂解价差跌向四个月低点。华南和华东燃料油现货持稳，现货升水较大。
白糖：
1：柳州中间商报价7280（-30）元，集团报价7360（+0）元； 11104合约收盘价7236（-19）元/ 吨,12013合约收盘价6995（-3）元/吨；
柳州现货价较郑盘1111升水108（-20）元/吨，昆明现货价较郑 盘1111升水28（+10）元/吨 ；柳州1月-郑糖1月=105（+0）元，昆明1月-郑糖1月=68（+5）元；
注册仓单量1446（-30），有效预报351（+0）；广西电子盘可供提前交割库存5230（-500）；
2：IICE原糖3月 合约下跌1.29%收于25.94美分，泰国进口糖升水0.7（-0.3），完税进口价6454元/吨，进口盈利826元， 巴西白糖完税进口价6675/吨，进口盈利605元，升水0.25（-0.65），分月盘面进口盈亏见每日观察；
3：根据中糖协公布的截至9月末的产销数据，本年度工业库存余额仍然偏大，若10月份按时抛储，现货市场应该不会缺糖；
4：飓风影响了墨西哥的产量，该国为了完成户口协议需要进口15000吨糖；埃及认为当前价格高，推迟采购；11/12榨季内蒙古四家糖厂全部开榨，新榨季预计产糖14万吨；USDA称，墨西哥 2011/12年度原糖产量料为565万吨；贸易商称，洪灾对泰国糖出口影响不大；彭博消息，巴西圣保罗糖 厂从9月末就应开始收榨，因甘蔗作物减产；Unica称，截至9月末，巴西中南部地区糖产量总计为2600万 吨；菲律宾向美国和一些亚洲国家销售11.3万吨原糖，船期为9-12月间；
5：多头方面，华泰增仓5782 手，万达增仓2549手，永安减仓14064手；空头方面，南华增仓2033手；
6：台风影响喜忧参半，对整体产量影响不大；
小结：
A．精炼利润大幅压缩,仍处于淡季，不过25美分有一定量的采购，接下来的买盘应相对有限；
B．升水弱化，库存增加，国内反弹高度有限；
玉米：
1．吉林产区收购价下调幅度较大，大连港口平舱价2430（+0）元，锦州港2420（-20）元，南北港口价差110（+0）元/吨；
大连现货对连盘1111合约升水63（+23）元/吨，长春现货对连盘1111合约升水-57（+23）元/吨；大连商品交易所玉米仓单348（+0）张；
10月船期CBOT玉米完税成本2421（+21）元/吨，深圳港口价2540（+0）元/吨；
大商所1201合约与JCCE1112合约大连指定仓库交货价价差为60（-3）元/吨；
玉米蛋白粉均价4565（+0）元/吨，DDGS均价2138（-9）元/吨；
2．传言中国国储采购大豆、玉米；
3．季度库存报告超出预期，关注周三的USDA月度供需报告；
4．国庆节过后，玉米下游产品价格有所下调；
5．近期库存较为短缺，新季上市缓解；市场传言新年度国家收储价格2000元/吨，中国将进口阿根廷转基因玉米；
6．持仓整体变化不大；
小结
A．目前外盘价格有买盘支撑；
B．国内玉米现货可能要逐渐转弱了；
早籼稻：
1:节后销区价格有小幅回落，抚州市临川区粮食批发交易市场收购价2440（+0）元/吨，江西省九江粮食批发市场收购价2340（+0）元/吨，江西吉水县收购价2400（+0）元/吨，新余渝水粮食局收购价2440（+0）元；
注册仓单7396（+0），有效预报340（+0）；
2:粳稻价格，哈尔滨2900（+0）元/吨，南京2920（+0）元/吨；中晚稻价格，长沙2550（+0）元/吨，合肥 2460（+0）元/吨，九江2550（+0）元/吨；
3：稻米价格：以下皆为出厂价，长沙早籼米3320（+0）元/吨，九江早籼米3340（+0）元/吨，武汉早籼米3360（+0）元/吨；长沙晚籼米3320（+0）元/吨，九江晚籼米3690（+0）元/吨，武汉晚籼米3560（+0）元/吨；
4:米厂利润不好，现货价格主要是补由库需求支撑的；
5:多头方面，华泰加仓1693手；
小结:
早籼稻收购陷入僵局，补库过后价格可能有所回落；

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