今日行情

沪深300指数，开盘3245.13点，收盘3224.14点，涨6.56点，涨幅0.20%。
IF1011合约，开盘3242.4点，收盘3250.0点，较前收盘价涨20.0点，较前结算价涨33.0点，结算价3246.0点，较前结算价跌29.0点，成交量增加149439手至 176158手，持仓量增加5600手至18424手，交投区间3233.2-3272.0点，收盘价与IF1012合约价差-16.6点，与IF1103合约价差-60.8点。

市场要闻

中国人民银行昨日公布的《2010年前三季度金融统计数据报告》显示，9月当月新增人民币贷款5955亿元，高于此前市场预计的5000亿~5500亿元的水平，9月M2增长率为19%，M1增长率为20.9%。9月份金融机构新增外汇占款为2895.65亿元，创下今年1月份以来的新高，而海关同日公布的9月份贸易顺差为168.8亿美元，较上月收窄。虽然FDI数据尚未公布，但是据此可以初步推断，9月份短期境外资本流入压力明显加大。
    中共十七届五中全会，将于10月15日在北京拉开帷幕。依照此前官方媒体公布的会议议程，在为期4天的会议中，中共中央委员们将讨论并审议《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十二个五年规划的建议》文件稿。
    消息人士向中国证券报记者透露，全国地方融资平台贷款清查基本结束。结果显示，截至6月末，地方融资平台贷款余额为7.66万亿元，其中发现有问题 的地方融资平台贷款2万余笔，涉及贷款金额约2万亿元。上述人士指出，地方融资平台的风险隐患主要集中于地方财政的代偿性风险。

多位银行间人士向证券时报记者透露，在未来人民币升值预期难消、海外热钱鱼贯而入、新增信贷大超预期等背景下，央行或继续采用准备金率上调等手段，对流动性加以管理，准备金率再度上调或已蓄势待发。

周三美国股市收高，至此美股已经连续第四个交易日攀升。摩根大通与英特尔的利好财报以及美联储将采取新一轮宽松货币政策的讯号，使投资者情绪乐观。受中国商品进口额大幅攀升的消息推动，工业与原材料板块大幅攀升。收盘时，道琼斯工业平均指数上涨75.68点，收于11,096.08点，涨幅0.69%；纳 斯达克综合指数上涨23.31点，收于2,441.23点，涨幅0.96%；标准普尔500指数上涨8.34点，收于1,178.11点，涨幅 0.71%。

行情分析

受外围市场利好影响，今天11月合约高开后，早盘两度冲高，期间沪指在金融、煤炭等板块带动下突破年线和2900点关口，沪指最高涨至2919.41点。之后11月合约大幅回落，在早盘收盘前几分钟在昨收盘价附近震荡企稳，午后再度冲高，从个股上看这一波冲高主要是受石化双雄、有色、煤炭等板块带动，但11月合约在接近早盘高点附近再次受阻回落，最终收涨。今天沪市成交量创年内新高，两市涨跌互现，沪指震荡收涨，但最终失守2900点和年线，深成指虽然高开，但最终震荡收跌，市场二八格局明显。

基差方面，11月合约日内基差时正时负，最多贴水18点左右，最高升水25点左右，收盘时升水25.56点。

成交持仓方面，沪深300现指成交量今天创年内新高，但期指四个合约总成交量表现平平，略低于昨日。周五10月合约交割，今天继续向11月合约移仓。从前20名持仓上看，10月合约从昨日的净多455手变为净多509手，11月合约从昨日的净空909手变为净空819手，多方力量略有增强。

沪深300成分股方面，前十大权重股中5只银行股都冲高回落，最终涨跌不一，其中浦发银行微跌0.35%，其余4只收涨，但涨幅有限，其中交通银行涨幅最高为0.97%，两只保险股都收涨，太保微红，但平安涨幅达到2.53%，目前平安已经超过招商银行，成为沪深300第一权重股，其余3只，中信证券上涨6.31%，中国神华上涨0.11%，万科收平。权重板块方面，有色、煤炭、劵商、保险、石油等板块强势，但地产、钢铁等相对弱势，其中300地产指数今天下跌1.39%。银行股今天表现分化，国有4大银行表现不错，但由于前5大权重股表现相对一般，300银行指数今天冲过回落，最终只上涨0.70%。虽然明天农业银行将有50.23亿机构配售股解禁，但今天仍然上涨2.95%，是否是这些机构资金在抛售前护盘，有待观察，不过不单单是农行，近期银行股表现很强势，其他几只国有银行股今天表现也不错。

美元的持续贬值和人民币升值导致热钱大量流入，加上政策调控会挤出房地产市场中的潜伏资金，而这些大资金从历史上看，往往会选择大盘蓝筹股，另外虽然明日将召开中共十七届五中全会，会上将讨论十二五规划，新兴产业将是一个重点，但由于这一块前期已经被提前炒遍，有的已经被炒得过头，最近正在释放风险，这是近期市场二八格局明显的原因之一，另外中小板和创业板解禁的风险更大也是一个原因，虽然这次大盘股解禁规模也较大，但大盘股一般都有国资背景的股东，减持套现的可能性相比小盘股要小。

目前沪深300指数已经在年线上方运行，沪指也运行到了年线附近，但目前二者已经连续6日收涨，权重板块表现也开始出现分化，市场短期可能面临一些调整，但大趋势仍然看涨，而一些前期踏空资金可能会借洗盘机会入场。另外明天10月合约将到期，尽管目前该合约持仓量达到5442手，比前几次情况都要多，但一般情况下不用担心到期日效应，9月合约当时的持仓量也创新高，在到期日前一天达到5240手。